互聯(lián)網(wǎng)金融藏風(fēng)險(xiǎn)
 

　　銀行業(yè)人士對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融仍有相對(duì)謹(jǐn)慎的態(tài)度。中國(guó)工商銀行副行長(zhǎng)谷澍表示，互聯(lián)網(wǎng)金融在快速發(fā)展的同時(shí)，暗藏的風(fēng)險(xiǎn)也值得關(guān)注。他舉例說(shuō)，第三方支付機(jī)構(gòu)對(duì)于客戶真實(shí)身份的核實(shí)不夠，支付的安全級(jí)別相對(duì)較低。此外，P2P平臺(tái)在承擔(dān)資金中介和擔(dān)保方面，沒有嚴(yán)格的資本金約束和監(jiān)控。
 

　　余額寶目前規(guī)模已經(jīng)突破1000億元。在昨日論壇上，余額寶背后的貨幣基金管理方天弘基金副總經(jīng)理周曉明說(shuō)，余額寶對(duì)于銀行業(yè)務(wù)沒有什么沖擊。另一會(huì)場(chǎng)上，中信銀行行長(zhǎng)朱小黃說(shuō)，余額寶給銀行帶來(lái)的問(wèn)題和沖擊并沒有外界描述的那樣大。工行副行長(zhǎng)谷澍也說(shuō)，這對(duì)銀行的沖擊并非不可接受的。不過(guò)，雙方在具體業(yè)務(wù)上的一致表態(tài)，并非雙方在互聯(lián)網(wǎng)金融上的看法一致。
 

　　在銀行人士看來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融有不少是在突破規(guī)則，實(shí)現(xiàn)“監(jiān)管套利”。谷澍說(shuō)，國(guó)內(nèi)監(jiān)管體系主要還是機(jī)構(gòu)監(jiān)管，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管比較弱，形成了互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的套利空間。他稱，在越來(lái)越多的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)開展跨業(yè)經(jīng)營(yíng)、提供金融服務(wù)的情況下，金融監(jiān)管模式有必要從機(jī)構(gòu)監(jiān)管向功能監(jiān)管轉(zhuǎn)型.
 

　　加大監(jiān)管力度
 

　　“功能監(jiān)管”是以企業(yè)行為而不是主體為標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管模式。這一監(jiān)管模式此前在基金法修訂等環(huán)節(jié)中屢次被提起，被認(rèn)為是金融混業(yè)時(shí)代的監(jiān)管方向。他舉例說(shuō)，如果開展貸款業(yè)務(wù)，無(wú)論是銀行還是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，都應(yīng)該建立資本金、損失、撥備、征信管理制度；如果開展存款業(yè)務(wù)，都應(yīng)該建立存款準(zhǔn)備金制度。
 

　　資本金和存款準(zhǔn)備金制度將對(duì)機(jī)構(gòu)開展存貸款業(yè)務(wù)構(gòu)成約束，比如按照10.5%的銀行資本充足率要求簡(jiǎn)單類比，一家機(jī)構(gòu)放貸1000億元，理論上應(yīng)有105億元的資本金。如果按照這樣的標(biāo)準(zhǔn)監(jiān)管，不少互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)將面臨沉重的資金壓力。
 

　　銀行業(yè)人士也呼吁建立“功能監(jiān)管”，防范監(jiān)管套利。國(guó)內(nèi)監(jiān)管體系主要還是機(jī)構(gòu)監(jiān)管，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管比較弱，形成了互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的套利空間。“功能監(jiān)管”是以企業(yè)行為而不是主體為標(biāo)準(zhǔn)的監(jiān)管模式。這一監(jiān)管模式此前在基金法修訂等環(huán)節(jié)中多次被提起，被認(rèn)為是金融混業(yè)時(shí)代的監(jiān)管方向。專家舉例說(shuō)，如果開展貸款業(yè)務(wù)，無(wú)論是銀行還是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，都應(yīng)該建立資本金、損失、撥備、征信管理制度；如果開展存款業(yè)務(wù)，則都應(yīng)該建立存款準(zhǔn)備金制度。